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Notas para principales y sus asesores.
Escritas para lectores que ya tienen estructuras, no para quienes están decidiendo si tenerlas. Veintiocho notas sobre estructuración, banca, residencia, fiscalidad, gobernanza y sucesión en las jurisdicciones en las que trabaja la firma.
Qué lee realmente un banco en un expediente societario
La apertura de cuenta no es un ejercicio de recopilación de documentos. La entidad comprueba si la estructura, la actividad declarada y el origen de los fondos describen el mismo negocio, y la mayoría de las denegaciones nacen de una incoherencia, no de una omisión.
Jurisdicción de la holding: las preguntas que lo deciden
Seis preguntas deciden dónde corresponde situar una holding, y ninguna es el tipo impositivo nominal. Dónde están los activos, dónde se toman las decisiones, qué convenios se necesitan, qué aceptarán los bancos, qué debe publicarse y quién hereda.
Trasladar a un principal sin trasladar la estructura
Un cambio de residencia no traslada las sociedades, las cuentas ni los activos, y el intervalo en que ambos quedan desalineados es donde surge la mayor parte del coste. Qué debe secuenciarse, y en qué orden.
Preparar una estructura antes de una venta, no después
La ventana en la que un fundador aún puede reestructurar se cierra cuando se acuerdan los términos, no cuando se cierra la operación. Qué puede establecerse antes, y qué se vuelve mucho más difícil una vez identificado un comprador.
Fundaciones y fideicomisos comparados, para familias con activos en varios países
Ambos mantienen activos fuera del patrimonio personal; difieren en propiedad, control, reconocimiento y en cómo los trata un banco. Una comparación práctica para familias con beneficiarios en más de una jurisdicción.
Mainland, zona franca y offshore: qué determina la elección
Las tres vías emiratíes difieren en actividad permitida, requisitos de presencia, publicidad y en la visión que de ellas tienen los bancos. Las diferencias que importan rara vez son las de una tabla comparativa.
Impuesto de sociedades en los EAU: qué cambió para las holdings
La introducción del impuesto de sociedades alteró el cálculo más para las estructuras de tenencia que para las operativas. Qué holdings están afectadas, qué exenciones exigen sustancia y qué debe registrarse.
Origen del patrimonio y origen de los fondos: por qué los bancos los distinguen
Uno explica cómo se generó el dinero a lo largo de una vida; el otro, de dónde procede este pago concreto. Confundirlos es la causa más común de que se devuelva un expediente pidiendo más información.
La sustancia, y el expediente que debe existir antes de que lo pidan
Los requisitos de sustancia se comprueban de forma retrospectiva. Una estructura documentada según se toman las decisiones es defendible; una documentada en respuesta a una consulta no lo es, sea cual sea la posición subyacente.
Crear un family office: las decisiones operativas antes que las jurídicas
La mayoría de las estructuras de family office se diseñan antes de que nadie haya resuelto quién decide qué, quién informa a quién y qué quiere la familia que se administre realmente. Las preguntas operativas que deberían preceder a la constitución.
Cuándo un SPV es el vehículo adecuado, y cuándo solo añade coste
Un vehículo de propósito especial aísla un riesgo, un coinversor o un activo. Cuando no hay ninguno de los tres, añade una serie de presentaciones y una relación bancaria a cambio de nada.
Trasladarse de Europa Occidental al Golfo: el orden de las decisiones
Residencia, posición de salida, estructura societaria y banca dependen unas de otras, y el orden en que se abordan determina el coste. Un orden de operaciones práctico para principales que dejan una residencia fiscal europea.
Convenios de doble imposición y la sustancia que ahora exige invocarlos
Un convenio no se aplica por sí solo. Qué espera ver una jurisdicción antes de aceptar que una sociedad reside donde dice residir, y por qué un domicilio registrado ya no forma parte de esa respuesta.
Por qué se cierran cuentas societarias tras su apertura
Una cuenta perdida seis meses después de abrirse suele reflejar un desajuste entre lo que describía el expediente y lo que la cuenta hizo después. Qué desencadena una revisión, y qué mantiene intacta una relación.
Registros de titularidad real: qué es público y qué no
Los regímenes de publicidad difieren mucho entre las jurisdicciones que más usan los clientes privados. Qué se presenta, quién puede consultarlo y cuáles son las consecuencias prácticas para una familia que valora la discreción.
Establecerse en Marruecos como base para operaciones africanas
Para los grupos que operan en el continente, la pregunta rara vez es qué jurisdicción africana concreta, sino dónde situar la tenencia y la coordinación. Qué ofrece Marruecos, y qué no.
Fiscalidad de salida: qué resolver antes de marcharse
Varias jurisdicciones europeas gravan las plusvalías latentes cuando un residente se marcha. Qué se desencadena, qué puede diferirse y por qué la estructura debe cerrarse antes del cambio de residencia.
Documentación sucesoria para una familia transfronteriza
Un testamento válido en una jurisdicción puede ser ineficaz en otra, y una estructura puede acertar al mantener activos y fallar al transmitirlos. Qué debe existir junto a los documentos societarios.
Migrar una sociedad entre jurisdicciones
Continuación, redomiciliación y traslado de sede no son lo mismo, y solo algunas jurisdicciones permiten alguna de ellas. Qué sobrevive a una migración y qué se trata como una transmisión.
Holdings del Reino Unido: la publicidad como contrapartida
Una entidad británica la entienden las contrapartes en todas partes, que es justamente el motivo por el que queda a la vista de todos. Qué consta en el registro, y cuándo el reconocimiento compensa la transparencia.
Certificados de residencia fiscal, y cuándo sirven de verdad
Un certificado acredita la residencia a efectos de convenio; no la crea, ni resuelve por sí solo un conflicto de residencia. Para qué se usa, y qué se exige para obtenerlo.
Activos digitales en una estructura familiar: custodia e información
Mantener activos digitales a través de una entidad plantea cuestiones de custodia, valoración, auditoría y alta en plataformas que la mayoría de las estructuras societarias no fueron diseñadas para responder.
Iberia para familias latinoamericanas
España y Portugal se usan como ancla europea de familias cuyos intereses operativos siguen en América Latina. Qué aspecto suele tener esa estructura, y dónde falla con más frecuencia.
Precios de transferencia en grupos familiares con flujos intragrupo
Los cargos de gestión, préstamos y cánones entre entidades vinculadas se examinan ahora en jurisdicciones que antes los ignoraban. Qué documentación se espera que mantenga un grupo privado.
Cargos de gobernanza: administradores, fiduciarios y dónde recae la responsabilidad
Un titular formal no es un escudo, y un cargo aceptado a la ligera transfiere una exposición real. Qué comporta cada función, y en qué circunstancias la firma acepta o rechaza un cargo.
Banca multidivisa para grupos transfronterizos
Los grupos que cobran en una divisa, pagan en otra e informan en una tercera acumulan coste y riesgo de conciliación en silencio. Cómo suelen organizarse las estructuras de cuentas, y qué admiten los bancos.
Información consolidada para una familia con varias estructuras
Cuando una familia posee a través de más de tres entidades, la pregunta deja de ser qué tiene cada una y pasa a ser qué tiene la familia en total. Qué exige la información consolidada.
Empresas conjuntas entre familias: los documentos que evitan el conflicto
Dos familias que coinvierten mediante un vehículo compartido necesitan acordar la salida mientras la relación es buena. Las cláusulas que importan, y las que más se omiten.
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Las notas son de aplicación general y no constituyen asesoramiento jurídico, fiscal o regulatorio. Describen prácticas observadas en instituciones y jurisdicciones y no deben invocarse respecto de ningún conjunto concreto de circunstancias.